Skonsolidowany
raport kwartalny
Grupy Kapitałowej
DB Energy SA
Za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 r.
Trzeci kwartał roku obrotowego
2024/2025
2
Skonsolidowany raport kwartalny
Grupy Kapitałowej DB Energy
Za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 r.
Trzeci kwartał roku obrotowego 2024/2025
Spis treści
I. SYTUACJA FINANSOWA .................................................................................................................................. 5
1. Komentarz Zarządu dotyczący istotnych dokonań w minionym kwartale ...................................................5
2. Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na osiągnięte wyniki
finansowe Grupy Kapitałowej DB Energy SA .......................................................................................................................7
3. Stanowisko Zarządu w sprawie możliwości zrealizowania publikowanych prognoz finansowych
.................................................................................................................................................................................................................................8
II. INFORMACJA DOTYCZĄCA WPROWADZANIA ROZWIĄZAŃ INNOWACYJNYCH W
DZIAŁALNOŚCI DB ENERGY SA ..................................................................................................................... 9
III. OGÓLNY OPIS PLANOWANYCH DZIAŁAŃ I INWESTYCJI EMITENTA ORAZ PLANOWANY
HARMONOGRAM ICH REALIZACJI PO WPROWADZENIU JEGO INSTRUMENTÓW DO
ALTERNATYWNEGO SYSTEMU OBROTU ................................................................................................... 9
IV. INFORMACJE O GRUPIE KAPITAŁOWEJ ..................................................................................................... 9
V. POZOSTAŁE INFORMACJE ........................................................................................................................... 11
1. Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu ... 11
2. Zestawienie stanu posiadania akcji DB ENERGY SA lub uprawnień do nich przez osoby
zarządzające i nadzorujące ............................................................................................................................................................ 11
3. Istotne postępowania sądowe, administracyjne i arbitrażowe ........................................................................... 12
4. Informacje o zawarciu przez jednostkę dominującą lub jednostkę od niej zależną jednej lub wielu
znaczących transakcji z podmiotami powiązanymi ..................................................................................................... 12
5. Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub
pożyczki lub udzieleniu gwarancji ............................................................................................................................................. 12
6. Zatrudnienie w DB ENERGY SA .................................................................................................................................................. 12
7. Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu, w tym informacje o zmianach
stosowanych zasad (polityki) rachunkowości .................................................................................................................. 12
7.1. Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości ............................................................................................................ 12
7.2. Zmiany stosowanych zasad rachunkowości ..................................................................................................................... 12
VI. SKONSOLIDOWANE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE INFORMACJE FINANSOWE GRUPY
KAPITAŁOWEJ DB ENERGY SA ................................................................................................................... 13
1. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Grupy Kapitałowej DB Energy SA [w tys. zł]
............................................................................................................................................................................................................................. 13
2. Skonsolidowany rachunek zysków i strat Grupy Kapitałowej DB Energy SA [w tys. zł] ................. 14
3. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Grupy Kapitałowej DB Energy SA
[w tys. zł] ..................................................................................................................................................................................................... 14
4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym Grupy Kapitałowej DB Energy SA
[w tys. zł] ..................................................................................................................................................................................................... 16
VII. JEDNOSTKOWE ŚRÓDROCZNE SKRÓCONE INFORMACJE FINANSOWE DB ENERGY SA .......... 17
1. Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej DB Energy SA [w tys. zł] ........................................... 17
2. Jednostkowy rachunek zysków i strat DB Energy SA [w tys. zł] ...................................................................... 18
3. Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych DB Energy SA [w tys. zł] .............................. 18
4. Jednostkowe sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym DB Energy SA [w tys. zł] ....................... 20
3
Skonsolidowany raport kwartalny
Grupy Kapitałowej DB Energy
Za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 r.
Trzeci kwartał roku obrotowego 2024/2025
WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE
GRUPY KAPITAŁOWEJ DB ENERGY SA [w tys. zł]
01.01.2025
-31.03.2025
01.01.2024
-31.03.2024
narastająco
01.07.2024
-31.03.2025
Przychody ze sprzedaży
8 468,02
9 057,86
21 904,19
Zysk (strata) ze sprzedaży
(13,97)
(864,40)
228,70
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
197,69
(567,38)
1 133,51
Marża na działalności operacyjnej
2,3%
(6,3%)
5,2%
EBITDA*
684,64
(54,63)
2 609,83
Marża EBITDA
8,1%
(0,6%)
11,9%
Zysk (strata) brutto
113,90
(720,53)
637,35
Zysk (strata) netto
118,16
(586,82)
160,06
Marża netto
1,4%
(6,5%)
0,7%
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
(102,15)
(931,08)
4 875,11
Przepływy środków pieniężnych z działalności
inwestycyjnej
(307,15)
(257,54)
(514,77)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
1 427,42
(1 411,50)
(3 088,67)
*Zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację
WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE GRUPY
KAPITAŁOWEJ DB ENERGY SA [w tys. zł]
31.03.2025
30.06.2024
31.03.2024
Aktywa trwałe
8 190,42
8 710,49
8 672,07
Aktywa obrotowe
61 755,02
62 099,85
67 264,57
Aktywa razem
69 945,44
70 810,34
75 936,64
Zobowiązania krótkoterminowe
21 847,89
19 595,26
19 919,51
Zobowiązania długoterminowe
22 387,75
25 671,85
27 066,57
Kapitał własny
25 709,80
25 543,23
28 950,57
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
3 095,93
1 824,26
4 278,10
Powyższe dane finansowe zostały przeliczone na EUR i zaprezentowane w tabeli poniżej według następujących zasad:
- pozycje aktywów i pasywów – według średniego kursu określonego przez NBP na dzień 31 marca 2025 roku –
4,1839 PLN/EUR, na dzień 30 czerwca 2024 roku – 4,3130 PLN/EUR, na dzień 31 marca 2024 roku – 4,3009
PLN/EUR,
- pozycje sprawozdania z całkowitych dochodów oraz sprawozdania z przepływów pieniężnych – według kursu
stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów określonych przez NBP na ostatni dzień każdego miesiąca
okresu sprawozdawczego: od 1 stycznia 2025 roku do 31 marca 2025 roku – 4,2599 PLN/EUR, od 1 stycznia 2024
roku do 31 marca 2024 roku – 4,4028 PLN/EUR.
4
Skonsolidowany raport kwartalny
Grupy Kapitałowej DB Energy
Za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 r.
Trzeci kwartał roku obrotowego 2024/2025
WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE
GRUPY KAPITAŁOWEJ DB ENERGY SA [w tys. eur]
01.01.2025
-31.03.2025
01.01.2024
-31.03.2024
narastająco
01.07.2024
-31.03.2025
Przychody ze sprzedaży
1 987,84
2 057,30
5 141,95
Zysk (strata) ze sprzedaży
(3,28)
(196,33)
53,69
Zysk (strata) z działalności operacyjnej
46,41
(128,87)
266,09
Marża na działalności operacyjnej
2,3%
(6,3%)
5,2%
EBITDA
160,72
(12,41)
612,65
Marża EBITDA
8,1%
(0,6%)
11,9%
Zysk (strata) brutto
26,74
(163,65)
149,62
Zysk (strata) netto
27,74
(133,28)
37,57
Marża netto
1,4%
(6,5%)
0,7%
Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej
(23,98)
(211,48)
1 144,42
Przepływy środków pieniężnych z działalności
inwestycyjnej
(72,10)
(58,50)
(120,84)
Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej
355,08
(320,59)
(725,06)
WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE GRUPY
KAPITAŁOWEJ DB ENERGY SA [w tys. eur]
31.03.2025
30.06.2024
31.03.2024
Aktywa trwałe
1 957,60
2 019,59
2 016,34
Aktywa obrotowe
14 760,16
14 398,30
15 639,65
Aktywa razem
16 717,76
16 417,89
17 655,99
Zobowiązania krótkoterminowe
5 221,90
4 543,30
4 631,47
Zobowiązania długoterminowe
5 350,93
5 952,20
6 293,23
Kapitał własny
6 144,94
5 922,38
6 731,28
Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne
739,96
422,97
994,70
Przedstawione dane skonsolidowane w pełni przedstawiają aktualną sytuację majątkową i finansową Grupy
Kapitałowej DB Energy SA w sposób rzetelny i kompletny.
5
Skonsolidowany raport kwartalny
Grupy Kapitałowej DB Energy
Za okres od 01.01.2025 r. do 31.03.2025 r.
Trzeci kwartał roku obrotowego 2024/2025
I. SYTUACJA FINANSOWA
1. Komentarz Zarządu dotyczący istotnych dokonań w minionym kwartale
Wyniki finansowe
• Przychody na poziomie 8,47 mln zł w minionym kwartale osiągnięto głównie z prac w obszarze
inwestycyjnym, które skupiały się na projektach dla Żabka Polska oraz Hutchinson SA.
• Rozliczenie kolejnej transzy Białych Certyfikatów dla klientów – przychody w III kwartale wyniosły
0,34 mln zł.
• EBITDA w III kwartale wyniosła 0,68 mln zł.
• Wynik operacyjny w III kwartale wyniósł 0,20 mln zł.
• Wynik netto wyniósł 0,12 mln zł.
• Na koniec okresu Grupa DB Energy dysponowała gotówką w kwocie 3,10 mln zł.
W omawianym okresie Grupa Kapitałowa realizowała znaczące projekty, m.in. dla:
• Żabka Polska Sp. z o.o. (projekt inwestycyjny o szacowanych nakładach 11,0 mln zł).
• BWI Poland Technologies Sp. z o.o. (projekt o wartości ok. 2,75 mln zł rocznie dotyczący kompleksowego
zarządzania jednostką kogeneracyjną).
• Hutchinson SA (umowa ramowa w formule Energy Performance Contracting na realizację inwestycji
z zakresu m.in. wymiany agregatów chłodniczych, w ramach której pierwsze zamówienie wynosi 4,44 mln zł
(1,07 mln euro).
Realizacja strategii rozwoju
• W dniu 12 lutego 2025 roku została zawarta umowa z 1911 Data Centre PL Sp. z o.o. na uzyskanie
warunków przyłączenia do sieci elektroenergetycznej oraz generalne wykonawstwo, przedmiotem którego
jest budowa Głównego Punktu Odbioru energii elektrycznej.
o Ryczałtowe wynagrodzenie z tytułu zawartej umowy zostało ustalone na poziomie 39,24 mln zł.
o Termin realizacji umowy jest uzależniony od momentu złożenia zamówienia przez Zamawiającego.
• Intensyfikacja działań w zakresie ofertowania projektów optymalizacji energetycznej w modelu ESCO.
• Realizacja kolejnych usług przez Willbee Energy oraz kontynuacja procesu budowania pozycji na rynkach
zagranicznych, m.in. poprzez zacieśnienie współpracy z EFESO Consulting.
• W związku z dynamicznie zmieniającym się otoczeniem gospodarczym, a w szczególności cenami nośników
energii, Zarząd Spółki podejmuje działania związane z aktualizacją strategii sprzedażowej oraz pozyskiwania
kontraktów.
Otoczenie rynkowe
• Rok 2025 jest kolejnym rokiem, który przyniesie wiele zmian w prawie energetycznym. Między innymi
planowana jest nowelizacja ustawy o efektywności energetycznej. Głównym powodem nowelizacji jest
osiągnięcie postawionych przez prawo krajowe i unijne celów dotyczących oszczędności energii oraz
wzmocnienie krajowego systemu Białych Certyfikatów.
Kluczowe zmiany planowane w nowelizacji ustawy to:
o Podniesienie krajowego celu oszczędności energii.
▪ Obowiązek osiągnięcia średniego poziomu oszczędności energii 1,49% rocznie w latach
2024–2030 (zgodnie z Dyrektywą efektywności energetycznej – ang. EED).
▪ Ustalenie ścieżki oszczędności dla każdego sektora: przemysł, transport, budynki
publiczne i prywatne.